Elliott Wave -periaatteen soveltaminen pörssiin

2024 Kirjoittaja: Henry Conors | [email protected]. Viimeksi muokattu: 2024-02-12 07:02

A altoanalyysin luoja Ralph Nelson Elliott (1871-1948) oli uransa varhainen kirjanpitäjä ja arvostettu ammattipiireissä. Monet yritykset ovat menestyksensä ja vaurautensa velkaa hänelle.

20-luvun lopussa hänen oli pakko jäädä kokonaan eläkkeelle vakavan sairauden vuoksi.

Sairauden taantuman aikana hän analysoi pörssin kaavioita, koska analyytikon terävä mieli vaati työtä.

Suuri löytö

Elliott Wave -periaate ei ole puhdas teoria. Nämä ovat empiirisiä havaintoja ja luettelon laatimista tietyistä malleista.

Vertaamalla eri aikajaksojen ja mittakaavojen kaavioita Elliott löysi yhden piirteen graafisesta piirustuksesta. Hän huomasi, että korjausten aikana käyrä muodosti siksakkia. Sen jälkeen hinta jatkoi liikettä samaan suuntaan, mutta viiden aallon kuvioina.

Näin hän löysi pääkuvion, josta, kuten tiilistä, muodostuu koko markkinarakenne.

Katsoessaan tarkasti liikkuvia suuria a altoja hän havaitsi, että ne kaikki koostuvat viidestä pienestä. Onko mahdollista, että tämä on sattumaa? Tutkittuaan suurta määrää kaavioita ja saatuaan edustavan näytteen hän tajusi, että tämä oli malli.

Lisäksi nämä mallit olivat sisäkkäin toistensa sisällä. Toisin sanoen jokainen sykli sisälsi samat siksakit - ne olivat vähentyneet hänen yhtäläisyytensä.

Joten kuvio löydettiin, jota kutsuttiin Elliottin a altojen laiksi.

Mandelbrot löysi myöhemmin (vuonna 1954) fraktaaliteorian kaaoksen itseorganisoitumisesta ja samank altaisuuden periaatteesta, mutta Elliott oli ensimmäinen, joka näki ilmentymisen Dow Jones -indeksin kaavioissa ja kuvaili yksityiskohtaisesti.

Tänään a altoteoria on osoittanut tehokkuutensa. Tästä aiheesta on kirjoitettu monia kirjoja ja opetusmenetelmiä.

Yksi Elliott Wave -periaatteen kannattajista on Robert Prechter. Hän täydensi teoriaa uusilla malleilla ja laati yksityiskohtaisen luettelon kaikista malleista.

A altojen sosiaalinen luonne

Robert Prechter julkaisi yhdessä J. Frostin kanssa vuonna 1978 kirjan "Elliott Wave Principle - the Key to Understanding the Market". Mikä on teorian arvo?

Elliott itse kutsui löytämänsä lakeja universaaliksi luonnonlaiksi. Hän osoitti a altokuvioiden suoran yhteyden matemaattisiin Fibonacci-suhteisiin.

Myöhemmin Robert Prechter (Elliottin periaatteen popularisoija) näki suoran yhteyden näiden mallien ja ihmisen käyttäytymisen välillä. Hän yhdisti käyrän siksakkien luonteen markkinaosapuolten mielialaan jatuli siihen tulokseen, että kaavio voi ennustaa hinnan tulevan suunnan.

Toisin sanoen nousun tai laskun syy, intensiteetti ja kesto eivät johdu talousuutisista, vaan sijoittajien odotuksista, heidän pelkonsa tai ahneutensa asteesta.

A altojen teoria vaihtokäytännössä

Kaavion siksakit toimivat suodattimena. Yhdessä teknisten indikaattoreiden ja uutistaustan kanssa ne tarjoavat erinomaiset mahdollisuudet ennustaa kaupankäynnin jatkokehitystä. Elliott-a altoperiaate heijastaa markkinaosapuolten mielialaa. Tämä mahdollistaa tällaisen analyysin käyttämisen kaupankäyntijärjestelmien luomisessa.

Trendikuvion vauhti antaa selkeät signaalit hinnanliikkeen jatkamisesta tai sen päättymisestä. Korjaavat rakenteet tarkasti määritellyissä rajoissa osoittavat korjausten valmistumisen.

Kaikki eivät kuitenkaan olleet samaa mieltä tämän teorian kanssa. Ranskalainen matemaatikko Benoit Mandelbrot epäili, että huutokaupan tilanteen kehittyminen voitaisiin ennustaa a altojen avulla. Ne, jotka luottivat vain tekniseen analyysiin markkinoiden taloudellisesta tilasta, sanoivat, että Elliottin teoria ei ollut oikeutettu. Hän on vain tarina, jonka Robert Prechter kertoi vakuuttavasti.